Il prezzo di un fondo comune è lo stesso del suo valore patrimoniale netto. Viene determinato una volta al giorno dopo la chiusura dei mercati azionari (alle 4:00 p.m. EST negli USA).
Tuttavia, non c’è una scadenza chiara per quando un fondo comune deve aggiornare e fornire i dati, quindi i tempi possono variare (l’unico requisito è quello di fornire informazioni fino alla fine della giornata).
Cos’è un fondo comune?
Un fondo comune è un insieme di fondi investiti in titoli in borsa. Tipicamente, tali fondi sono registrati come società d’investimento aperte presso la Securities and Exchange Commission (SEC).
I fondi comuni sono gestiti da gestori di fondi professionali che sono responsabili della distribuzione del patrimonio del fondo e della generazione di reddito dal capitale investito. Tipicamente, il portafoglio di un fondo comune è strutturato e diversificato per minimizzare il rischio e perseguire l’obiettivo di realizzare un profitto.
I fondi comuni offrono agli investitori individuali l’opportunità di investire i loro soldi in un portafoglio gestito professionalmente, il che significa che tutti gli investitori beneficiano tanto quanto perdono dalle azioni del fondo.
Poiché i fondi comuni investono denaro in un gran numero di titoli, la variazione del valore dei fondi comuni (cioè il risultato dell’attività del fondo comune) si riflette solitamente in una variazione del prezzo del fondo comune (valore patrimoniale netto).
Come gli investitori guadagnano un rendimento dai fondi comuni?
In senso generale, ci sono tre modi diversi in cui gli investitori ottengono il loro reddito dall’attività dei fondi comuni. Eccoli qui:
- Gli investitori possono ottenere il loro reddito come dividendi su azioni e interessi su obbligazioni che sono nel portafoglio del fondo. Il fondo può pagare i dividendi o invitare gli investitori a reinvestire i loro profitti per ottenere una quota maggiore del capitale del fondo.
- Un fondo può anche vendere titoli e guadagnare reddito dalle variazioni del loro prezzo. In tal caso, un fondo comune può anche pagare dividendi, o offrire agli investitori l’opportunità di aumentare la loro quota nel fondo.
- Allo stesso modo, gli investitori possono vendere le loro quote di fondi comuni e guadagnare un ritorno sulle variazioni dei loro prezzi.
A che ora i fondi comuni di investimento aggiornano il loro valore patrimoniale netto (NAV)?
L’ora di cambiamento del prezzo di un fondo comune dipende dall’ora di cessazione delle contrattazioni, ma non avviene nello stesso momento. Le negoziazioni terminano alle 4:00 p.m. EST negli Stati Uniti e i fondi devono aggiornare il loro valore patrimoniale netto (NAV) entro la fine della giornata.
In generale, i fondi comuni possono impostare qualsiasi scadenza, ma di solito l’orario di pubblicazione del NAV dipende da quando vengono pubblicate le informazioni. Ecco perché di solito quasi tutti i fondi comuni aggiornano il loro valore patrimoniale netto (NAV) tra le 17:00 EST e le 18:00 EST.
